Tren mengikuti strategi perdagangan di futures komoditas Pemeriksaan ulang. Makalah ini membahas kinerja strategi perdagangan berikut tren di pasar berjangka komoditas dengan menggunakan dataset bulanan yang mencakup 48 tahun dan 28 pasar Kami menemukan bahwa semua parameterisasi crossover rata-rata bergerak ganda dan Strategi saluran yang kami implementasikan menghasilkan imbal hasil rata-rata yang positif setelah dikurangi biaya transaksi di setidaknya 22 dari 28 pasar Saat kami mengumpulkan hasil kami di pasar, kami menunjukkan bahwa semua aturan perdagangan memperoleh keuntungan positif yang sangat signifikan yang berlaku terhadap sebagian besar subperiode dari Data juga Hasil ini kuat sehubungan dengan himpunan komoditas yang peraturan perdagangannya diimplementasikan dengan, asumsi distribusi, penyesuaian penambangan data dan biaya transaksi, dan membantu menyelesaikan bukti berbeda dalam literatur yang ada mengenai kinerja momentum dan tren murni - Berikut strategi yang sulit dijelaskan. Jika Anda mengalami masalah downl Oading file, periksa apakah Anda memiliki aplikasi yang tepat untuk melihatnya terlebih dahulu Dalam kasus masalah lebih lanjut baca halaman bantuan IDEAS Perhatikan bahwa file-file ini tidak ada di situs IDEAS Harap bersabar karena file-file itu mungkin berukuran besar. Sebagai akses terhadap ini Dokumen dibatasi, Anda mungkin ingin mencari versi yang berbeda berdasarkan penelitian terkait di bawah atau mencari versi yang berbeda darinya. Informasi yang diberikan oleh Elsevier dalam jurnal Journal of Banking-nya. Makalah baru melalui email. Berlangganan penambahan RePEc baru. Pengujian otomatis. Profil profil untuk peneliti Ekonomi. Beragam rangkuman penelitian di bidang Ekonomi yang terkait. Siapa sajakah siswa yang menggunakan artikel artikel RePEc. RePEc Biblio. Curated di berbagai topik ekonomi. Umbil kertas Anda untuk dicantumkan di RePEc dan IDEAS Agregator blog untuk penelitian ekonomi. Kasus plagiarisme di bidang Ekonomi. Pasar Kertas. Seri kertas kerja yang didedikasikan untuk pasar kerja. Liga Fantasi. Anda berada di kemudi departemen ekonomi. Rvices dari StL Fed. Data, penelitian, aplikasi lebih banyak dari St Louis Fed. Trend-strategi perdagangan berikut di futures komoditas Pemeriksaan ulang. Andrew C Szakmary a. Subhash C Sharma ca Departemen Keuangan, Robins School of Business, University Dari Richmond, Richmond, VA 23173, USA. b Departemen Ekonomi dan Keuangan, Sekolah Bisnis, Alabama AM University, Normal, AL 35762, USA. c Departemen Ekonomi, Southern Illinois University di Carbondale, Carbondale, IL 62901, USA. Diterima pada tanggal 20 Februari 2008, Diterima 7 Agustus 2009, Tersedia online 11 Agustus 2009. Makalah ini membahas kinerja strategi perdagangan berikut tren di pasar berjangka komoditas dengan menggunakan dataset bulanan yang mencakup 48 tahun dan 28 pasar Kami menemukan bahwa semua parameterizations dari dual moving Strategi crossover dan channel rata-rata yang kami hasilkan menghasilkan imbal hasil rata-rata positif setelah dikurangi biaya transaksi di setidaknya 22 dari 28 pasar Saat kami mengumpulkan hasil kami di pasar, kami menunjukkan bahwa semua Aturan perdagangan memperoleh hasil positif yang sangat signifikan yang berlaku terhadap sebagian besar data statistik juga Hasil ini kuat sehubungan dengan seperangkat komoditas peraturan perdagangan diterapkan, asumsi distribusi, penyesuaian penambangan data dan biaya transaksi, dan membantu menyelesaikan perbedaan Bukti dalam literatur yang ada mengenai kinerja momentum dan strategi mengikuti tren murni yang jika tidak sulit untuk dijelaskan. Klasifikasi JELAS. Peruntukan - berikut. Aturan perdagangan berjangka masa depan. Strategi perdagangan berikut di futures komoditi Pemeriksaan ulang. Kutipan Citations 53 Referensi teknis 39. Analisis teknis adalah peramalan pergerakan harga dengan menganalisis data pasar masa lalu 16 Ini menetapkan peraturan perdagangan spesifik dengan menggunakan indikator, seperti moving averages, untuk menguraikan pola perilaku dalam data time series, 12, 17, 18, 19 , 20, 21, 22, 23 Tujuannya adalah untuk memaksimalkan keuntungan sambil meminimalkan risiko kerugian 19, 20. Tampil Abstrak Tujuan dari penelitian ini adalah untuk menguji kecenderungan pasar nilai tukar negara-negara ASEAN-5 Indonesia IDR, Malaysia MYR, Filipina PHP, Singapore SGD, dan Thailand THB melalui penerapan sistem perdagangan rata-rata bergerak dinamis. Penelitian ini menawarkan bukti kegunaan indikator analisis volatilitas indikator perubahan waktu yang disesuaikan, Adjustable Moving Average AMA dalam menguraikan tren di pasar nilai tukar ASEAN-5 Faktor volatilitas kali ini bervariasi, yang disebut Rasio Khasiat dalam makalah ini, adalah Yang disematkan di AMA Rasio Khasiat menyesuaikan AMA dengan kondisi pasar yang berlaku dengan menghindari kerugian whipsaws karena, untuk melakukan kesalahan pada sinyal perdagangan yang salah, yang umumnya terjadi bila tidak ada arahan umum di pasar dalam range trading dan dengan masuk lebih awal ke dalam Tren baru dalam perdagangan tren Efektivitas AMA dinilai terhadap peraturan pergerakan rata-rata populer lainnya Berdasarkan pada Januari 2005 sampai Dece Mber 2014 dataset, temuan kami menunjukkan bahwa moving averages dan AMA lebih unggul daripada strategi buy-and-hold pasif. Secara khusus, AMA mengungguli model lain untuk Dolar Amerika Serikat terhadap PHP USD Pasangan mata uang PHP dan USD THB Hasil menunjukkan bahwa berbeda Panjang bergerak rata-rata berkinerja lebih baik pada periode yang berbeda untuk kelima mata uang. Hal ini sesuai dengan hipotesis kami bahwa indikator teknikal yang dinamis diperlukan untuk memenuhi periode yang berbeda di pasar yang berbeda. Teks lengkap Artikel Agustus 2016.Jacinta Chan Phooi M ng Rozaimah Zainudin. Selain itu, kearifan tradisional memandang harga minyak sebagai sangat informatif sehubungan dengan kegiatan ekonomi dan volatilitas masa depan. Selain itu, produksi minyak, persediaan minyak dan aktivitas nyata juga ditemukan untuk memberikan informasi berharga mengenai harga minyak dan volatilitas, misalnya Hong dan Yogo, 2012 Szakmary et al 2010 Guncangan minyak, berdasarkan indikator yang disebutkan di sini, dapat meringkas informasi pasar minyak dan Mungkin lebih baik menangkap volatilitas minyak. Abstrak Abstraksi Makalah ini membahas peran spekulasi dan fundamental ekonomi di pasar minyak menggunakan model GARCH-MIDAS dua komponen. Secara khusus, penulis menyoroti berbagai peran yang dimainkan oleh perubahan guncangan minyak sehubungan dengan jangka pendek dan jangka pendek. Komponen jangka panjang mengenai volatilitas pasar minyak Hasil menunjukkan bahwa guncangan permintaan global adalah satu-satunya faktor yang ditemukan tidak hanya menjadi positif tetapi juga secara signifikan meningkatkan volatilitas minyak jangka panjang dan pendek dalam sampel penuh. Hal ini sesuai dengan host klasik. Penelitian yang menganjurkan bahwa permintaan global mendominasi pasar minyak Namun, sejak tahun 2004, dampak guncangan minyak lainnya telah secara signifikan melemah atau bahkan terbalik. Misalnya, guncangan permintaan spekulatif telah membantu menstabilkan volatilitas minyak jangka panjang selama periode pasca-2004 Hasilnya juga menunjukkan adanya dampak asimetris terhadap volatilitas minyak jangka pendek, terutama untuk guncangan pasokan minyak, minyak-specifi Permintaan dan permintaan spekulatif minyak. Catatan Juli 2016.Libo Yin Yimin Zhou. Out dari 35 kontrak futures komoditi, strategi penentuan waktu rata-rata bergerak memberikan rasio rata-rata imbal hasil Sharpe yang lebih tinggi di 23 27 kontrak namun rasio rata-rata yang lebih rendah Rasio Sharpe di 12 8 lainnya Kontrak Hasilnya sebagian besar sesuai dengan literatur sebelumnya mengenai analisis teknis di futures komoditas, misalnya Szakmary et al 2010 Dalam beberapa kontrak, peningkatan kinerja cukup besar, namun pada kontrak lainnya, kemunduran kinerja juga agak besar. Tampilkan abstrak Sembunyikan abstrak ABSTRAK Kami memberikan bukti bahwa strategi penentuan waktu rata-rata bergerak sederhana, bila diterapkan pada portofolio komoditas berjangka, dapat menghasilkan kinerja yang superior terhadap strategi buy and and hold Kinerja luar biasa kuat sehingga dapat bertahan dari biaya transaksi di masa depan. Pasar, tidak terkonsentrasi pada subperiod tertentu, dan kuat untuk kendala penjualan pendek, spesifikasi alternatif dari panjang jeda pergerakan, konstruksi alternatif dari deret berjangka waktu kontinyu, dan dampak dari data mining Kinerja yang lebih baik dari Strategi waktu tidak didorong oleh keterbelakangan dan kontra Hal ini lebih kuat selama masa resesi dan tidak dapat dijelaskan oleh variabel makroekonomi. Akhirnya, kami memastikan bahwa kinerja strategi timing rata-rata bergerak dalam komoditi berjangka berasal dari waktu pasar yang sukses. Teks lengkap Artikel Jun 2016.Yufeng Han Ting Hu Jian Yang.
Comments
Post a Comment